Hafiz Fitradiansyah, 1011510002 (2017) PERBEDAAN ABNORMAL RETURN SEBELUM DAN SESUDAH KEBIJAKAN AMNESTI PAJAK 2016 – 2017 PERIODE II DAN III(Event Studi pada Perusahaan yang Tercatat di Indeks LQ45). Undergraduate thesis, Universitas Internasional Semen Indonesia.
![[img]](https://repository.uisi.ac.id/style/images/fileicons/text.png) |
Text (ABSTRAK)
5. ABSTRAK.pdf Download (477kB) |
|
Text (DAFTAR ISI)
7. DAFTAR ISI.pdf Download (518kB) |
|
Text (PENDAHULUAN)
10. BAB I PENDAHULUAN.pdf Download (1MB) |
|
Text (DAFTAR PUSTAKA)
15. DAFTAR PUSTAKA.pdf Download (506kB) |
|
Text (FULLTEXT)
SKRIPSI - HAFIZ FITRADIANSYAH (1011510002).pdf Restricted to Repository staff only Download (1MB) | Request a copy |
|
Text (FULLTEXT DOC)
SKRIPSI - HAFIZ FITRADIANSYAH (1011510002).docx Restricted to Repository staff only Download (831kB) | Request a copy |
Abstract
Amnesti pajak merupakan salah satu bagian dari paket kebijakan ekonomi yang diluncurkan oleh Presiden Joko Widodo sebagai upaya dalam reformasi sistem perpajakan sekaligus langkah strategis untuk mendukung pertumbuhan ekonomi secara nasional. Adapun dana hasil dari program amnesti pajak ini harus dikembalikan pada negara dalam bentuk instrumen investasi sesuai dengan UU Nomor 11 Tahun 2016 tentang Pengampunan Pajak pasal 12 ayat 3. Dengan tingginya capital inflow ke pasar modal Indonesia menyebabkan IHSG mengalami fluktuasi dan break new high dikarenakan para investor merespon terhadap capaian program amnesti pajak periode I, II dan III. Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis apakah terdapat perbedaan abnormal return yang signifikan sebelum dan setelah pelaksanaan amnesti pajak 2016-2017 pada periode II dan III serta mengetahui secara spesifik di hari keberapakah terdapat abnormal return yang signifikan. Objek penelitian ini adalah perusahaan yang tercatat sebagai anggota dalam indeks LQ45. Model penelitian event study ini menggunakan 45 emiten anggota indeks LQ45 dengan rentang periode uji selama 10 hari sebelum dan setelah peristiwa. Adapun uji statistik yang digunakan adalah paired sample-test terhadap CAAR dan uji-t hitung terhadap AAR. Hasil uji terhadap CAAR menunjukkan bahwa abnormal return yang signifikan hanya terjadi pada periode III penelitian. Sedangkan untuk uji-t terhadap AAR menunjukkan bahwa terdapat abnormal return pada periode II dan III pelaksanaan amnesti pajak, dengan rincian pada periode II peristiwa abnormal return terjadi hanya pada t-1 dengan nilai yang negatif dan pada periode III peristiwa, terjadi abnormal return pada t-9, t-8, t-4, t-3, t+1 dan t+9. Hasil penelitian ini diharapkan dapat memberi informasi kepada para investor dalam menghadapi peristiwa yang serupa sehingga investor bisa mengambil keputusan untuk taking profit di masa yang akan datang.
| Item Type: | Thesis (Undergraduate) | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Additional Information: | 002/KK.17/UISI-01/MG | ||||||
| Uncontrolled Keywords: | amnesti pajak, event study, average abnormal return (AAR), cumulative average abnormal return (CAAR), LQ45 | ||||||
| Contributors: |
|
||||||
| Subjects: | H Social Sciences > H Social Sciences (General) | ||||||
| Divisions: | Department of Management | ||||||
| Depositing User: | Aliffia Cahyani | ||||||
| Date Deposited: | 17 Apr 2020 09:18 | ||||||
| Last Modified: | 04 Jun 2020 10:28 | ||||||
| URI: | https://repository.uisi.ac.id/id/eprint/42 |
Actions (login required)
 |
View Item |
